סקירה שבועית של המסחר: 8 – 12 בדצמבר, 2024
באדיבות: אהוד ניר, כלכלן ביחידת המחקר.
* שבוע חיובי למדדי המניות בבורסה – ת"א-35 עלה בכ-0.6%, מדד ת"א-90 עלה בשיעור של 1.1%, ומדד ת"א 60 SME עלה בשיעור 2.1%.
* אגרות החוב הממשלתיות רשמו גם הן שבוע מוצלח – תל-גוב צמודות עלו בשיעור 1.4% ותל-גוב לא צמודות עלו בשיעור של 0.9%. בטווחים הארוכים נרשמו עליות חזקות מאוד. תל-גוב שקלי 10+ עלה בשיעור 2.6% ותל-גוב צמודות 15+ עלה בשיעור 2.9%.
* מדדי איגרות החוב הקונצרניות רשמו עליות נאות של כ-0.9%. גם השבוע יוצא הדופן היה מדד All Bond שהשיל 0.7%, בהשפעת היחלשותו של הדולר מול השקל. בסיכום השבוע הדולר נחלש בשיעור של 0.7% מול השקל.
* בקרנות המחקות – המשך רכישות של קרנות המחקות מדדי מניות מקומיים, בעיקר מדדי ת"א-125 ות"א-90, ושל קרנות המחקות מדדי מניות בינלאומיים, בעיקר מדד ה-S&P 500.
* בקרנות האקטיביות –נמשכו הזרמות הכספים לקרנות המשקיעות באיגרות חוב בארץ ולקרנות המשקיעות במניות בארץ על חשבון משיכות מהקרנות הכספיות.
הבורסה רשמה עוד שבוע חזק שבו נרשמו עליות במדדי הדגל, כאמור לעיל.
המדדים הענפיים שבלטו השבוע לחיוב היו: מדד ת"א-ביטוח שזינק בכ-6.8% ומתחילת השנה הוסיף 64.4% ומדד ת"א-רשתות שיווק שעלה בכ-4.2%.
מנגד נרשמו ירידות שערים במדד ת"א-מניב חול 1.9%- ומדד ת"א-קלינטק 1.8%-.
בארה"ב נרשמה מגמה מעורבת במדדים המובילים כאשר ה-S&P 500 עלה בשיעור של 0.15%, הנאסד"ק עלה בשיעור של 1.7%, והדאו ג'ונס ירד בשיעור של 1.4% (נתוני חו"ל נכונים ליום רביעי).
מדד המחירים לצרכן בארה"ב פורסם ביום -11.12.24, המדד עמד בצפיות המוקדמות עם קצב עלייה של 2.7%. החלטת הריבית בארה"ב תימסר עוד שבוע וההערכות בקרב האנליסטים הינן להפחתה בשיעור של 0.25%.
בשוקי המניות בבורסות המובילות באירופה המסחר התנהל השבוע במגמה מעורבת עם נטייה לירידות שערים קלות. הבנק המרכזי באירופה (ECB) הוריד ב-12 באוקטובר את הריבית בגוש האירו ברבע אחוז, בפעם הרביעית השנה, והיא עומדת כעת על 3.15%.
שוק איגרות החוב – שבוע חזק באיגרות החוב הממשלתיות הממשיכות במסע ירידת התשואות המגלמת תפיסת סיכון נמוכה יותר של ישראל. לא ניתנת פרמיה לתשואות הארוכות. מדד תל גוב-כללי עלה בשיעור של 1.1%. בלטו לחיוב איגרות החוב הארוכות- מדד תל-גוב שקלי 10+ שעלה בשיעור 2.6% ומדד תל-גוב צמודות 15+ שעלה בשיעור 2.9%.
ירידת תשואות נרשמה גם בשוק איגרות החוב הקונצרניות כשהמדדים רשמו עליות נאות של כ-0.9%. גם השבוע יוצא הדופן היה מדד דולר All Bond שהשיל 0.7%, בהשפעת היחלשותו של הדולר מול השקל. בסיכום השבוע הדולר נחלש בשיעור של 0.7% מול השקל.
התשואה לפידיון של אג"ח ממשלתי שקלי ל-10 שנים ירדה השבוע ועומדת על 4.36% בסוף השבוע לעומת 4.55% בשבוע הקודם. מעט גבוה מהתשואה לפדיון ל-10 שנים באג"ח ממשלת ארה"ב העומדת בסוף השבוע על 4.29%.
בקרנות המחקות מדדי מניות מקומיים נרשמו רכישות נטו בסכום של כ-515 מיליון ₪, בעיקר של קרנות המחקות את מדד ת"א 125, מדד ת"א 90 ומדד ת"א בנקים, לאחר רכישות בהיקף של כ-340 מיליון ₪ בשבוע שעבר.
בקרנות המחקות מדדי מניות בינלאומיים נרשמו רכישות נטו בסכום של כ-430 מיליון שקל, בעיקר של קרנות המחקות את מדד ה- S&P500, זאת לאחר רכישות בהיקף של 510 מיליון שקל בשבוע שעבר.
בקרנות המחקות מדדי אג"ח בארץ נרשמו השבוע רכישות נטו בסכום של כ-130 מיליון שקל, על מגוון מדדים, זאת לאחר, מכירות בהיקף זניח בשבוע שעבר.
בקרנות הכספיות בוצעו מכירות בסכום של כ-270 מיליון שקל, זאת לאחר מכירות בסך כ-260 מיליון שקל בשבוע שעבר. לקרנות האקטיביות המשקיעות באיגרות חוב בתל-אביב הוזרמו השבוע כ-380 מיליון שקל לאחר הזרמות בהיקף של כ-320 מיליון שקל בשבוע שעבר. בקרנות האקטיביות המשקיעות במניות בתל-אביב הוזרמו השבוע כ-205 מיליון שקל, לאחר הזרמות בהיקף 185 מיליון שקל בשבוע שעבר.
הנפקות בשוק המניות
השבוע גויסו בשוק המניות כ-309.4 מיליון שקל, ב-3 הנפקות לציבור, כמפורט להלן:
* אפולו פאוור – חברה העוסקת בפיתוח טכנולוגיות לתחום האנרגיה הסולארית. גייסה השבוע כ-33.2 מיליון שקל בהנפקת מניות וכתבי אופציה.
* סטוראג' דרופ – חברה העוסקת באגירת אנרגיה לייצור חשמל, חום וקור. גייסה השבוע כ-1.2 מ' שקל בהנפקת מניות וכתבי אופציה.
* ג'י סיטי – העוסקת ברכישה, פיתוח וניהול של נדל"ן מניב ברחבי העולם למסחר, מגורים ומשרדים. גייסה השבוע 275 מ' ₪ בהנפקת מניות וכתבי אופציה.
הנפקות בשוק איגרות החוב הקונצרני
חברת שמואל ברוך – חברת אג"ח חדשה שמינית השנה – תגייס היום (ה-12.12.24), עד כ-70 מיליון שקל בהנפקה ראשונה של איגרות חוב בבורסה. איגרות החוב הן שיקליות, נושאות ריבית שנתית בשיעור של 7.4%, ואינן מדרגות. החברה עוסקת בייזום ובנייה של נדל"ן למגורים ולמסחר בישראל.
